Dự phòng giảm giá , trong thuế thu nhập doanh nghiệp, các khoản khấu trừ từ thu nhập gộp cho phép các nhà đầu tư vào các mỏ khoáng sản có thể sử dụng hết (bao gồm cả dầu hoặc khí) cho việc cạn kiệt các khoản tiền gửi. Lý thuyết đằng sau khoản trợ cấp này là cần có một động lực để kích thích đầu tư vào ngành rủi ro cao này.
Dự phòng suy giảm tương tự như dự phòng khấu hao ( qv ) mà các công ty khác dành cho các khoản đầu tư của họ. Tuy nhiên, có sự khác biệt đáng kể. Một là rất khó ước tính tỷ lệ mỏ khoáng sản đã cạn kiệt. Một điều khác là giá trị của khoản tiền gửi thường lớn hơn đáng kể so với số tiền đã đầu tư. Việc tìm kiếm một khoản tiền gửi tiềm ẩn rủi ro đáng kể, nhưng một khi nó được tìm thấy, nó có thể biện minh cho mức đầu tư cao ngay cả khi không có ưu đãi thuế.
Trợ cấp cạn kiệt đầu tiên ở Hoa Kỳ, được gọi là “sự suy giảm do khám phá”, được ban hành vào năm 1918 để kích thích sản xuất dầu cho Thế chiến thứ nhất (mặc dù chiến tranh vừa kết thúc). Tuy nhiên, giá trị phát hiện được chứng minh là quá khó để ước tính, vì vậy điều này đã được thay đổi vào năm 1926 thành "phần trăm suy giảm" đối với bất động sản dầu khí, theo đó công ty khấu trừ một phần trăm cố định doanh số bán hàng của mình như một khoản trợ cấp suy giảm, bất kể số tiền đầu tư. Ngoài ra, người sản xuất có thể khấu trừ chi phí vốn của họ, do đó thu được lợi nhuận kép. Sau năm 1931, Quốc hội đã mở rộng việc sử dụng "phần trăm suy giảm" sang nhiều ngành công nghiệp khai thác khác, chẳng hạn như những ngành liên quan đến kim loại, lưu huỳnh và than đá.
Những người ủng hộ trợ cấp suy giảm cho rằng việc đối xử đặc biệt đối với ngành dầu khí là hợp lý vì rủi ro cao liên quan và vì nguồn cung cấp dầu đáng tin cậy là rất quan trọng đối với quốc phòng. Những người phản đối cho rằng việc cho phép cạn kiệt quá mức có lợi dẫn đến đầu tư quá mức vào các ngành công nghiệp được ưa chuộng và khai thác quá mức một số khoáng sản trong khi làm sai lệch việc phân bổ tài nguyên. Sau nhiều năm tranh luận, trợ cấp suy giảm đối với dầu và khí đốt đã giảm từ 27,5% xuống 22% vào năm 1969 và bị loại bỏ hoàn toàn đối với một số nhà sản xuất lớn vào năm 1975. Chỉ có các công ty nhỏ, độc lập và chủ sở hữu bản quyền, cũng như chủ sở hữu các giếng khí methane được địa áp , đã được phép suy giảm phần trăm, nhưng nó đã giảm dần xuống còn 15 phần trăm bắt đầu từ năm 1984.
